循势演进 重塑增长：2025中国快消市场发展趋势

© 2024 Nielsen Consumer LLC. All Rights Reserved.© 2024 Nielsen Consumer LLC. All Rights Reserved.循势演进 重塑增长2025中国快消市场发展趋势郑冶 尼尔森IQ首席增长官© 2023 Nielsen Consumer LLC. All Rights Reserved.© 2025 Nielsen Consumer LLC. All Rights Reserved.从需求侧出发，中国消费品需求十年来总体呈震荡走低的趋势，但依然保持正增长2国外地缘政治影响出口，国内房地产行业恢复缓慢，企业面临增长压力的降本增效都拖慢了消费力的提振中国社会消费品零售额分品类同比增速%10.710.410.29.03.511.010.410.28.93.22015年2016年2017年2018年2019年2020年2021年2022年2023年2024年社会消费品零售总额同比增速商品零售额同比增速上海等多地封城2015-2024 中国社会消费品零售额同比增速%特朗普任职美国总统各种对华遏制政策疫情爆发疫情全面放开70大中城市房价开始下滑2025年特朗普再次任职美国总统同比增长%2023年2024年餐饮收入20.45.3商品零售额5.83.2粮油、食品类5.29.9烟酒类10.65.7饮料类3.22.1日用品类2.73.0化妆品类5.1-1.1金银珠宝类13.3-3.1建筑及装潢材料类-7.8-2.0数据来源：国家统计局© 2023 Nielsen Consumer LLC. All Rights Reserved.3中国Vs 亚太健康及保健品（维他命等）4132乳制品3928家庭护理（洗衣液，厨卫清洁等）2724个护美妆（洗发水，护肤品等）2323饮料（非酒精）2121零食糖果1821酒类1615干货/罐装食品（麦片，意面等)1320母婴产品1316冷冻食品1318宠物产品1115100%104%103%未来12个月消费者愿意花费更多快消品行业全渠道销售量变化◥销售指数（2019：100）即便面临大环境的挑战，快消品市场体量依然平缓扩张，显示出品类本身的坚韧性2019年2021年YTD 2411年分行业全渠道销额增速 MAT2501 vsMAT24019.4% /+4.5% 8.1% /-0.9%0.3 /-4.0%4.1 /-9.6%+3.3% /+4.3% +6.2% /+0.5% -0.4% /-5.9% -2.1% /-9.6%饮料行业酒类行业零食行业主食调味品行业个人护理行业家庭护理行业乳制品行业母婴行业*不包含零食折扣店数据数据来源：尼尔森IQ 零售数据监测 MAT2501； 尼尔森IQ消费者调研© 2023 Nielsen Consumer LLC. All Rights Reserved.4数据来源：尼尔森IQ零售核查；尼尔森IQ便利店购物者趋势报告；尼尔森IQ零食店购物者趋势报告；尼尔森IQ大卖场超市购物者趋势报告；尼尔森IQ消费者展望调研2024年中版消费者：价格关注度提高，愿意为质价比买单4全业态的价格关注度提升377164606543727163694577727280便利店大卖场超市O2O网购23-2422-232021主要渠道价格敏感度%折扣店消费渐成习惯主要连锁折扣型超市2024年门店数增速+36%18%多品牌零食折扣店超越便利店，成为包装食品饮料的第二大最常购买渠道，仅次于大卖场超市中国消费者为了省钱而更频繁光顾折扣店/超值店/低价商店25%低价折扣≠牺牲价值的消费者表示为了健康，会增加营养补充剂的摄入健康方面：75% vs. 66%(亚太)的消费者表示会多花钱，让自己变得愉快享受方面：66% vs. 60%(亚太)的消费者更愿意购买成分和制作流程清晰的产品的消费者愿意购买物超所值的创新产品83% vs. 73%(亚太)71% vs. 70%(亚太)© 2023 Nielsen Consumer LLC. All Rights Reserved.5数据来源：尼尔森IQ零售研究；尼尔森IQ便利店鲜食购物者趋势报告2023-2024；尼尔森IQ生鲜购物者趋势报告2023-2024；提供进阶使用价值或者提供身心愉悦的感受可以享有更好增长或更高溢价享受健康加有益减有害PI:166A2液体奶+12.6%PI:128杂粮汤圆+8.6%PI:1240添加酱油+22.5%PI:103无抗鸡蛋+143.5%益生菌软糖+36.6%“老”/“少”营养更进阶叶黄素/蓝莓素保健品+239.3%感官刺激甜辣味肉类零食全国便利店+12.8%珍宝珠酸条软糖全国现代渠道+80.2%自由放纵威士忌+23.6%全国现代渠道，YTD2410洋酒+44.9%受访者表示“他们愿意尝试强烈、刺激或口味重的零食”90%+10% vs. 其他亚太市场蒙牛嚼拌时光低温酸奶全国+40%PI: 258口感丰富儿童少年奶粉“长高”占新品近四成,CBP助力升级中老年奶粉消化力-益生菌：+3X%防护力-富硒：+7%轻负担-低/脱脂：占比>2X%行动力-高钙： 占比≈ 3X%高增长品牌打造更精准营养搭配幼儿园免疫提升睡眠/视力改善情绪改善小学生中学生IgG免疫球蛋白酵母β葡聚糖核桃肽叶黄素/DHA/ARA磷脂酰丝氨酸（PS)维生素B6谷物杯酸奶规模翻倍爆珠类酸奶增长超600%PI:159© 2023 Nielsen Consumer LLC. All Rights Reserved.16.2%7.4%5.0%3.2%4.1%7.7%7.7%2.0%22.4%1.9%3.8%0.9%2.0%6.1%2.9%6.7%6快消品行业渠道愈发分散，也带来了高度分散化下，各渠道如何共生共荣的问题NIQ已覆盖渠道: 73.2%快消品全渠道销售重要性及增长率 MAT2501 vs. MAT2401食杂店+5.4%便利店-0.1%小型超市-0.3%综合电商(天猫, 淘宝, 京东等)-3.9%大卖场-5.7%内容电商(抖音、 快手等)+14.5%超市-1.2%拼多多+35%*私域电商(微信小程序等)+10%*线下 Offline: 68%线上 Online: 32%会员仓储店+25%* 其他线下渠道化妆品店-3.6% 母婴店-8.5% 零食店+20%*食品与娱乐+9%* NIQ即将覆盖渠道: 13.1%NIQ暂不覆盖渠道: 13.7%中国快消品行业全渠道总览+3.7% MAT2501 中国快消品行业全渠道同比增速+3.1%+0.6%+5.0%3.9%第一季度 第二季度 第三季度 第四季度2024年分季度同比增速%◼ 线上渠道：+8.0%◼ 线下渠道： +1.3%数据来源：尼尔森IQ 零售数据监测 MAT 2501；尼尔森不覆盖渠道与即将覆盖渠道增速为24年上半年预估增速。远西地区© 2023 Nielsen Consumer LLC. All Rights Reserved.7不同的渠道类型都在寻求突破边界，实现拓张6%11%11%3%33%6% 3%9%3%1%14%Y2023食杂店便利店小超大卖场超市零食店会员店母婴店其他