金融工程定期报告：A股市场快照，宽基指数每日投资动态

江海证券有限公司及其关联机构在法律许可的情况下可能与本报告所分析的企业存在业务关系，并且继续寻求发展这些关系。因此，投资者应当考虑到本公司可能存在影响本报告客观性的利益冲突，不应视本报告为投资决策的唯一因素。敬请参阅最后一页之免责条款金融工程研究组分析师：梁俊炜执业证书编号：S1410524090001相关研究报告A 股市场快照：宽基指数每日投资动态 2024.11.18A 股市场快照：宽基指数每日投资动态 2024.11.15A 股市场快照：宽基指数每日投资动态 2024.11.14证券研究报告·金融工程报告2024 年 11 月 19 日江海证券研究发展部金融工程定期报告A 股市场快照：宽基指数每日投资动态2024.11.19投资要点：◆市场表现：2024 年 11 月 18 日，各宽基指数除上证 50（0.26%）外全部下跌，其中国证 2000（-2.73%）和中证 1000（-2.46%）跌幅最大。当月涨跌情况，各跟踪指数涨跌各现，其中上证 50（1.71%）涨幅最大，其次是沪深 300（1.53%），而中证1000（-2.32%）和国证 2000（-2.27%）跌幅最大。当季涨跌情况，各指数涨跌各现，其中国证 2000（5.40%）和中证 1000（4.65%）涨幅最大，而上证 50（-2.80%）和沪深 300（-1.68%）下跌。当年涨跌情况，创业板指（15.84%）涨幅最大，其次是上证 50（15.14%）和沪深 300（15.13%），中证 500（7.44%）和中证全指（8.11%）涨幅缩小，国证 2000（-1.48%）由正转负。另外，所有跟踪指数出现连续三日连阴。◆涨跌分布：2024 年 11 月 18 日，小盘股指数下跌比例相对明显，其中中证 1000和国证 2000 有约 75%的个股下跌，创业板指为 88%。各指数个股跌幅集中在-5%到-1%之间。上证 50 有 54%的个股上涨。◆日收益率分布：所有跟踪指数在今年的日收益分布峰度已超过其近 5 年分布的峰度，各区间段的收益率分布更集中。其中创业板指的峰度正偏离最大，国证 2000的峰度正偏离最小。各跟踪指数的偏度相对其近 5 年为正偏态，极端正收益的情形增加。其中创业板指正偏态最大，国证 2000 的正偏态最小。◆风险溢价：上证 50 相对沪深 300 的风险溢价在近 5 年的分位值较高（97%），其余指数分位值均小于等于 6%。创业板指风险溢价均值为正，上证 50 均值为 0，其余指数均值为负值。◆PE-TTM：从近 5 年分位值上看，国证 2000（分位值 47.32%）最低，中证 500（73.66%）最高。本报告跟踪的宽基指数中，所有指数当前分位值均小于其危险值。◆股息率：中证 1000 和国证 2000 股息率所处近 5 年历史分位值均超过 92%。本报告跟踪的指数中，中证 1000 和国证 2000 当前股息率大于 1 倍标准差，其余跟踪指数保持小于其 1 倍标准差的水平。◆风险提示：本报告可能存在数据缺失、数据错误、数据不及时、模型处理错误等风险。本报告仅从金融工程角度，对重要指数的市场数据进行跟踪、统计、分析，不构成对市场指数、行业或个股进行预测或推荐。证券研究报告·金融工程报告敬请参阅最后一页之免责条款1目录1 市场表现.........................................................................................................................................................................21.1 指数表现.......................................................................................................................................................................................21.2 指数涨跌分布情况.................................................................................................................................................................... 21.3 成分股表现.................................................................................................................................................................................. 32 日收益分布.....................................................................................................................................................................32.1 收益区间分布对比..............................................................................................................................................32.2 分布形态变化对比..............................................................................................................................................43 风险溢价.........................................................................................................................................................................43.1 各宽基指数相对沪深 300 的风险溢价..............................................................................................................43.2 风险溢价历史对比..................................................................................