2025年全球保险业展望：以先进技术和数据能力助推行业发展

2025年全球保险业展望以先进技术和数据能力助推行业发展2安永保险业领导团队寄语步入2025年，全球保险业将面临与往年类似但不断变化的挑战。尽管气候与网络安全仍是业界高管的核心议题，但影响行业发展格局的其他因素同样不容忽视。随着生成式人工智能（GenAI）的出现和代理式人工智能（Agentic AI）的迅速崛起，技术变革步伐不断加快。地缘政治局势紧张、贸易摩擦加剧，叠加持续性宏观经济动荡和政治极化，前所未有的复杂因素或将成为保险业变革的主要障碍。新的竞争格局、日益严格的监管审查以及持续演变的客户行为模式同样需要保险公司高管和董事会予以关注。尽管如此，我们对保险业的短期和长期前景仍充满信心。核心保险保障服务的市场需求稳固，市场对于更为全面的解决方案以及辅助服务的需求也与日俱增。新商业模式正逐步获得市场的认可。不断扩大的数据量使风险评估、定价策略制定及合作伙伴关系等领域面临新的发展机遇。保险公司迎来了前所未有的创新机遇或创新驱动力。当今世界比以往任何时候都更迫切地需要保险业保持高绩效。本年度的《全球保险业展望》，除了对当前风险形势进行剖析外，将聚焦全球各行业及地区的具体增长契机。此外，我们还将深入探讨更完善的数据策略和更先进的数据能力如何成为保险业把握这些机遇的关键因素，以及如何在近几年的强劲发展态势基础上，实现进一步突破。与往期报告一样，2025年《全球保险业展望》报告旨在提供富有价值的参考信息，助力业界高管在动荡不安的市场环境中规划适当的发展路径。我们衷心期望您能够从以下报告内容中获取有用且及时的见解和建议，亦热忱期待与您就贵机构对这些问题、机遇及关键事项的看法展开进一步探讨。Isabelle Santenac安永全球保险业主管Jeff Gill安永美洲区保险业主管Philip Vermeulen安永欧洲、中东、印度和非洲区（EMEIA）保险业主管Anita Sun-Young Bong安永亚太区保险业主管2| 2025年全球保险业展望Executive summary报告摘要应对复杂多变的市场格局探索多元化增长路径以更丰富的数据、现代化技术及新型人才推进企业全面重塑ƒ 全球格局动态变迁：美国凭借其优越的营商环境吸引大量资本流入，具备实现强劲增长的潜力；欧洲政治格局呈多极化趋势，且债务压力不断攀升，导致其经济稳定性承压，储蓄与保障缺口进一步扩大。ƒ 社会与结构性挑战不断演变：社会两极分化、经济不平等以及退休储蓄缺口等问题导致社会紧张局势进一步加剧。这使得对保险公司的审查更加严格，以实现其目标，保障更多居民的健康与安全。ƒ 监管环境展望：欧洲监管政策日益收紧，导致合规成本显著上升；美国监管环境相对宽松，为当地保险公司创造了竞争优势。受此影响，并购业务活动正逐渐向美洲和亚太地区转移。ƒ 推动变革性增长：无论运营何种业务、在哪个地区开展业务，保险公司均可通过针对性产品创新、技术引领型分销、生态系统合作伙伴关系构建、战略性交叉销售以及成功产品的规模化推广等举措来提升业绩。ƒ 大型商业保险与再保险：增长策略的制定须充分考量网络风险、气候风险和地缘政治风险的重大影响。公私合作模式、非传统风险转移策略以及指数化解决方案将愈发普遍，同时，保险公司会持续加大投入，推进更为完善的承保与风险缓释服务。ƒ 个人保险业务：自动驾驶汽车的兴起、出行生态系统的持续演变以及智能家居的逐步普及促使保险公司创新推出更具个性化与灵活性的解决方案，涵盖基于使用情况定保费的保险产品、产品捆绑销售模式，以及嵌入式保险产品或服务等。ƒ 寿险：个人退休解决方案、商业退休计划、定制化年金和混合型保险等产品创新，以及分销渠道的多元化，均为保险业增长带来了丰富机遇。ƒ 围绕数据进行企业战略布局：数据和人工智能（AI）应成为首席执行官战略规划核心，重点在于构建更智能、更完善的战略规划与决策流程，而非仅仅局限于提升运营效率。ƒ 借助技术与数据实现运营模式变革：自动化和数字化对于打造精益、灵活和敏捷的运营环境至关重要，不仅有助于提升运营效率、降低成本，还能在整个业务价值链中加速实现良好的客户服务成果。ƒ 顺应AI时代要求，重塑员工队伍与企业文化：以AI赋能员工、优化人才结构、培育创新和适应性文化，对于释放生产力增长潜能、提升员工参与度以及推动企业可持续转型具有重要意义。1233| 2025年全球保险业展望4地缘政治风险、贸易紧张局势以及监管政策调整，使战略与运营灵活性成为企业发展的关键要素。应对复杂多变的市场格局无论是在单一市场内部还是跨地区层面，全球保险业的市场波动性与不确定性均达到了数十年来前所未有的高水平。保险公司在20世纪90年代习以为常的国际稳定环境，在可预见的未来似乎难以重现，甚至有可能一去不返。相反，保险公司面临多重严峻挑战：ƒ 全球格局动态变迁：不同地区的经济前景呈现显著差异，导致增长议程千差万别。ƒ 社会需求及挑战不断演变：政治紧张局势、宏观经济不确定性以及人口结构变化不仅使企业战略计划的制定变得更为复杂，同时也催生了新的市场需求。ƒ 各地区监管政策有变：这些变化对竞争环境、创新重点以及转型投资方向均产生了重要影响。98%的首席执行官计划调整战略投资规划以应对地缘政治挑战资料来源：2024年安永首席执行官展望调查56%的首席风险官将地缘政治风险列为未来三年的三大风险之一资料来源：安永保险业首席风险官调查14| 2025年全球保险业展望第一章5| 2025年全球保险业展望全球格局动态变迁战争与武装冲突对整体市场稳定构成严重威胁，造成供应链中断，使受影响地区的企业运营面临巨大风险。贸易紧张局势不断升级迫使保险公司调整针对特定地区的经营策略，以最大限度地降低业务中断风险。经济增长放缓、资本流动方向改变、风险转移受限以及技术获取渠道减少，将对保险公司的增长策略、转型计划和监管合规事项产生重大影响。随着跨国公司纷纷削减海外业务，全球贸易的缩减意味着海运保险、出口信用保险及其他相关保险产品的市场需求将相应下降。保险公司的投资组合，尤其是依赖国际资产的部分，可能面临回报率下降的问题，这将促使部分保险公司寻求替代性的高收益投资项目，以满足长期负债的需求。 2027年可能出现的四种全球情景资料来源：安永-博智隆保护主义政策若得以实施，将以多种方式——有时甚至是相互矛盾的方式，对保险公司造成挑战。税收政策，如经济合作与发展组织（OECD）围绕拟议的全球最低税率进行的协调工作，同样值得密切关注。经济不平等问题引发的社会矛盾、工资增长停滞（医疗成本上升和通货膨胀进一步加剧了这一问题）以及巨大的退休储蓄缺口，可能会推动保险业创新转向提高保险产品（特别是寿险产品）的可负担性和可获得性。“自力更生”为主冷战2.0轻度全球化友岸优先松散联盟不同集团地缘政治关系国家主义经济政策立场产业化自由化类似于20世纪30年代的情况，但孤立主义倾向更为显著，会给跨国企业带来各种挑战部分回归到20世纪90年代和21世纪初的市场开放状态，在带来机遇的同时，也伴随着一些遗留问题呈现出诸多与冷战时期相似的特征，企业需要在不同的地缘政治联盟相关经济集团之间谨慎周旋市场环境复杂且陌生，与20世纪初的情况有一定相似之处，同时给企业发展带来了机遇与挑战地缘政治格局发生了深刻变化，不