互联网保险行业ESG白皮书-中央财经大学-水滴公司

1ESG白皮书ENVIRONMENTALSOCIAL AND GOVERNANCEGOVERNANCESOCIALENVIRONMENTAL水滴公司中央财经大学绿色金融国际研究院ESG白皮书ENVIRONMENTALSOCIAL AND GOVERNANCEESG白皮书ENVIRONMENTALSOCIAL AND GOVERNANCE环境，社会和公司治理（Environmental，Social and Governance，ESG）是三个基于价值的评估因素，即业务和投资活动对环境的影响、对社会的影响，以及公司治理是否完善等。随着ESG理念在全球范围内的主流化发展，资本市场中逐步形成上市公司环境、社会和公司治理（ESG）整合信息披露的趋势，各国家或地区监管部门、自律组织出台或完善了一系列相关政策指引，客观上对上市公司ESG信息披露和能力建设提出了更高要求。保险行业作为风险管理者、风险承受者与主要投资者，在推动经济、社会和环境的可持续发展进程中具有特殊地位，即保险行业能够通过保险资金、社会资源等，帮助社会将关注重点从狭隘的短期利益转移到建立绿色、公平和普惠经济上来。2022年6月，国家金融监督管理总局（原银保监会）发布的《银行业保险业绿色金融指引》中多次提及ESG概念，对银行业和保险业金融机构在绿色可持续领域的自律自评举措进一步调控与引导。由此可见，ESG作为防范环境与气候变化相关风险、践行社会责任理念的重要工具，可为保险公司推动国家产业低碳转型、实现自身高质量发展提供框架和路径参照。随着ESG方法论和框架的不断发展，ESG理念逐步被纳入风险评估流程中，保险行业也将面临更多ESG领域的发展机遇和风险。加强社会责任/ESG信息披露已经成为互联网保险企业价值成长、获得社会认同、保持可持续竞争力的新型发展逻辑及有效路径。近年来互联网的蓬勃发展、金融科技的深入创新、利好政策的出台以及整体市场趋势的发展使得保险科技的创新成为近几年中国保险业发展的大趋势之一。但由于目前市场上的研究主要针对传统保险行业的ESG发展与机遇，缺少针对新型互联网保险行业科技转型和可持续发展的专项研究，中财大绿金院联合水滴公司开展互联网保险行业ESG研究，聚焦互联网保险行业特性，以社会责任及ESG信息披露为切入点，参考中国保险行业协会发布的《保险科技“十四五”发展规划》，对保险科技与ESG的联结进行重点研究，旨在助力互联网保险机构更好地满足ESG信息披露的要求并对所有互联网保险行业企业社会责任及ESG信息披露的发展和实践提供有价值的参考。前言ESG白皮书ENVIRONMENTALSOCIAL AND GOVERNANCE目录CONTENTS011026一、ESG的定义与内涵二、ESG发展全球背景三、ESG对互联网保险业可持续发展的重要意义一、互联网保险业发展概况二、互联网保险业ESG发展的关键因素分析三、互联网保险业ESG实质性议题分析一、 行业ESG综合评级表现二、 行业E、S、G各维度评级表现三、 保险业上市公司ESG得分分析四、 互联网保险行业ESG实践与数智转型案例01020710151826283035第二章 互联网保险业 ESG 发展的关键因素第一章 ESG 发展稳中有进第三章 互联网保险业 ESG 实践与表现分析ESG白皮书ENVIRONMENTALSOCIAL AND GOVERNANCE7178一、优势与机遇二、问题与挑战一、 宏观层面二、 中观层面三、 微观层面参考文献后记71747880828687第四章 互联网保险机构 ESG 发展的机遇与挑战第五章 推动互联网保险机构 ESG 实践的措施与展望6ESG白皮书ENVIRONMENTALSOCIAL AND GOVERNANCECHAPTERONE第一章ESG 发展稳中有进01ESG白皮书ENVIRONMENTALSOCIAL AND GOVERNANCE第一章 ESG 发展稳中有进一、ESG 的定义与内涵E S G ， 即 环 境 （ E n v i r o n m e n t a l ） 、 社 会 （ S o c i a l ） 和 公 司 治 理（Governance）的缩写，区别于传统财务指标，ESG理念从环境、社会、公司治理三个维度，评估企业经营的可持续性与对社会价值的影响。ESG理念最早起源于宗教兴起的道德投资（Ethical Investment），随着2004年联合国全球契约组织（UN Global Compact）在《有心者胜——将金融市场与变化的世界连结起来（Who cares wins——Connecting Financial Markets to a changing world）》报告中首次提出ESG概念，ESG理念的应用逐步在全球经济的发展导向下拓展到投资策略和企业运营管理层面。2015年9月25日，联合国通过《2030年可持续发展议程》，提出17个可持续发展目标（即SDG）和169项SDG子目标，明确了全球可持续发展的主要目标方向，也为ESG理念的发展进一步提供了重要议题指引。大量学术研究表明ESG具有长期性特征并对企业绩效有正向影响性，ESG战略可成为实现企业可持续发展的重要路径：既满足企业自身发展的内在需要，又符合投资者及其他利益相关者的期望。ESG实践的顺利开展离不开完整的ESG体系，其主要包括三大关键性环节：ESG信息披露、ESG评级以及ESG投资。首先是ESG信息披露，指企业及发债主体向社会公众披露企业ESG相关信息，包含强制性披露和自愿性披露两种形式。目前，我国不仅对重点排污单位有明确的环境信息强制披露要求；2024年4月12日，上海证券交易所、深圳证券交易所和北京证券交易所分别发布的《上市公司可持续发展报告指引》也对部分A股上市公司提出了综合ESG信息披露的强制性要求。随着国际可持续发展准则理事会（ISSB）的成立和最新两份IFRS S1 & S2生效准则文件的正式发布，全球统一的可持续信息披露准则将逐步实施，也推进了ESG信息系统性披露的发展。其次是ESG评级，指评级机构根据收集的ESG相关信息，对企业ESG表现进行02ESG白皮书ENVIRONMENTALSOCIAL AND GOVERNANCE二、ESG 发展全球背景打分评级，为ESG投资提供参考。在此基础上，评级机构根据企业表现编制ESG指数或调整现有指数。国际市场上比较流行的ESG评价体系来自明晟、富时罗素、标普等机构，这些机构均相继推出了各类ESG指数产品。最后是ESG投资，指将投资标的的ESG因素纳入投资策略的考虑范围。相较于欧洲、美国等国家的ESG投资已成为资本市场的重要组成部分，中国的ESG投资仍处于起步阶段，规模较小，各方参与度较低。未来，随着ESG信息披露体系和评级体系的进一步完善，金融机构对ESG投资的认可度将进一步提升，ESG投资生态圈也将逐步完善。总体来说，企业及发债主体根据披露要求及自我驱动对ESG相关信息进行披露，然后评级机构通过自身评价体系对企业披露的信息进行评估和定级，最终为投资机构提供ESG投资决策参照和相关风险预警。在推动政策和法规建设方面，越来越多国家或地区“自上而下”规范ESG或可持续信息披露要求。基于各国的经济