跨境物流专题系列第二期：海外仓需求激增背后驱动因素与机遇

跨境物流专题系列第二期海外仓需求激增背后驱动因素与机遇-有深度的供应链研究机构-市场现状驱动因素企业案例运营模式罗戈研究行业专题目录TABLE OFCONTENTS01海外仓市场现状概览02海外仓驱动因素洞察 03海外仓运营模式解析 04海外仓典型企业案例17711737214025763004348601000200030004000500060007000800020222023E2024E2025E2026E2027E01 x 市场现状概览中国出海平台和品牌卖家双向驱动，海外仓行业狂飙突进现在，跨境商家绝大多数已经采用海外仓发货。据跨境眼观察2025跨境电商年度数据报告，海外仓发货的货量占比超过40%的卖家。数据显示，2018年至2023年间，中国B2C出口电商采用海外仓模式的物流解决方案市场规模从486亿元增长至2039亿元，市场份额占比45%，年复合增长率达33.2%。3中国B2C跨境电商（出口）供应链解决方案市场规模（亿元）-2%23%20%17%16%-5%0%5%10%15%20%25%跨境电商企业采用海外仓发货的货量占比（%）直邮模式海外仓模式海外仓模式yoy33%12%20%10%5%18%2%10%以下11%-20%21%-40%41%-60%61%-80%81%-100%没有使用海外仓资料来源：《2024年海外仓蓝皮书》、弗若斯特沙利文、跨境眼观察等跨境物流专题系列第二期 ——海外仓海外仓增速超越传统直邮模式，预计2028年市场份额将增至51%作为跨境电商物流行业的细分市场之一，B2C出口电商供应链解决方案市场在2023年约占跨境电商物流行业的11.9%。此外，B2C出口电商供应链解决方案市场的海外仓和直邮模式在2023年分别占跨境物流行业的5.3%和6.6%。据预测，到2028年，该市场规模将扩大至3870亿元，市场份额将提高至51%，年复合增长率预计将达到13.7%，这一增长速度将显著超越传统直邮模式，彰显了海外仓模式的巨大市场潜力。跨境物流专题系列第二期 ——海外仓4数据来源：海关总署、弗若斯特沙利文18.4%81.6%跨境电商物流行业B2CB2B69%31%B2C电商物流行业出口进口44.60%55.40%B2C出口电商供应链解决方案市场海外仓模式直邮模式01 x 市场现状概览跑马圈地，从零星到集群，中国公司海外仓面积超三千万平米据商务部2024年中公开数据显示，根据各地初步统计，全国跨境电商主体已超12万家，跨境电商产业园区超1000个，建设海外仓超2500个、面积超3000万平方米。其中，专注于服务跨境电商的海外仓超1800个，面积超2200万平方米。业内人士称，自2024年起，基本每家头部企业每月都有新仓，且面积在50万英尺起步，截至2024年第三季度，在美国新增海外仓保守估计就达200万平方米。跨境物流专题系列第二期 ——海外仓5n 中国在主要国家的海外仓数量增长情况（截至2022年）020040060080010001200美国德国英国加拿大日本澳大利亚俄罗斯西班牙法国意大利2020年数量（个）2021年数量（个）2022年数量（个）84.35%102.07%52.25%344.12%40.23%50.00%68.00%58.14%41.86%118.18%资料来源：《2024年海外仓蓝皮书》、跨境眼观察等01 x 市场现状概览头部梯队趋于稳定，价格和服务开始拉锯，行业告别低门槛阶段随着跨境电商的兴起，海外仓作为必要基础设施走向台前。2020年开始，头部海外仓服务商反应迅速。2021年谷仓海外仓、递四方扩充数十万平方米仓库；乐歌在2020年也面向卖家开放数十万平方米自有海外仓，营收超2亿元。目前，海外仓也已进入资本化时期，2020年7月，纵腾集团完成5亿元C轮融资；2024年，我国“海外仓第一股”EDA集团控股（02505.HK）宣布上市。跨境物流专题系列第二期 ——海外仓6企业布局时间提供服务海外仓数量（截止2024年Q3）海外仓面积（截止2024年Q3）主要服务产品谷仓海外仓2015年头程干线+海外仓储+尾程派送+合同物流运营处理中心超80个200万㎡+中小件为主递四方2004年订单履约+仓储与物流管理系统+全球退件解决方案+全球包裹直发+全球转运进口50+个100万㎡中小件为主乐歌股份2002年头程海运+海外仓储+尾程派送19个62.11万㎡中大件为主大健云仓2013年海外仓+B2B 平台42个约97万㎡中大件为主无忧达2016年国际海运+端到端物流（自有船司合约+自营车队+自有清关团队)21+个46万㎡+专注中大件西邮物流2015年海外仓、海运头程、尾程卡派等多项业务2765万㎡+专注中大件运去哪儿2015年头程海运、仓储、转运、一件代发、尾程配送等服务14个27万㎡+专注中大件京东海外仓-国内工厂提货、海运出口、目的港清关、海外本地入仓和仓配服务等全链路物流服务100+个100万㎡+中小件、大件万邑通2012年国内揽收至海外上架、仓储，再到尾程派送的一站式海外订单履约服务15个50万㎡ +中小件为主数据来源：各公司公告，浙商证券研究所01 x 市场现状概览发展历程：伴随跨境电商成长，2020年爆发，当前布局再次加速海外仓从2020年开始爆发，这几乎是行业内的共识。海外运力受疫情影响处于不稳定状态，包括跨境电商和传统外贸在内的大量卖家，开始选择在海外仓大量囤货，市场对仓的需求开始爆发。经历过2022年到2023年的去库存阶段后，2024年以来，诸多因素的作用下，海外仓布局又一次加速。跨境物流专题系列第二期 ——海外仓7资料来源：36氪、民生证券2005年海外仓萌芽时代（2005年之前）海外仓1.0时代（2005-2013年）海外仓2.0时代（2014-2019年）海外仓3.0时代（2020年-~）2014年2020年2024年02 x 驱动因素洞察服务客群：以海外留学生为主，通过“蚂蚁搬家”方式，通过网络平台销售国内商品；发展规模：商品通常存放在留学生公寓、车库以及海外亲友家中，面积小，功能单一；运作模式：物流主要依赖邮政小包直邮，海外仓需求小，缺乏管理系统，运营效率低。服务客群：中国卖家加快入驻亚马逊、eBay等电商平台，B2C跨境品牌商大量涌现；发展规模：速卖通于2005年设立美国仓，亚马逊于2007年发布FBA，将自身仓储及配送设施开放给第三方卖家，海外仓概念兴起，谷仓（纵腾）、出口易、万邑通、递四方（4PX）等相继入局；运 作 模 式 ： 早 期 跨 境 电 商 卖 家 SKU 较少、重量轻，海外仓以转运为核心，仅提供入仓、人工上架基础服务。服务客群：亚马逊快速增长，中国跨境电商“四小龙”崭露头角，国内卖家品牌化经营，海外仓迎来跨境渠道、平台与品类快速扩张期；发展规模：海外仓玩家开始网络化布局，分仓模式受到客户青睐，海外仓布局加快。数据显示，2019年，亚马逊全球约有2200万平方仓亏，但国内助力海外仓第三方企业总计约100万平方，市场空间巨大；运作模式：SKU愈发丰富，卖家需求愈发个性化，海外仓逐步接入数字化系统，并提供增值服务和专业服务，除大统仓外，专业仓开始出现。服务客群：海外电商需求激增，跨境电商“四小龙”快速崛起，全国跨