阿联酋：经济转型带来多元化投资机遇

阿联酋：经济转型带来多元化投资机遇普华永道中国企业“出海”系列研究报告阿联酋：经济转型带来多元化投资机遇1执行概要阿联酋概览第一章：经济转型带来多元化投资机遇经济增速可期，非油经济蓬勃发展吸引外资能力持续增强货物和服务进口稳健增长中阿经贸关系不断深化第二章：重点产业投资机遇能源：原油稳定增产，光伏和氢能提速工业：技术赋能制造业，未来增长可期金融：中东金融中心地位持续巩固文旅：稳健增长带来多元投资机遇电商：年轻消费群体为高速发展添动力04060708131617202125273135目录阿联酋：经济转型带来多元化投资机遇2第三章：营商环境及投资风险提示营商环境优越投资环境竞争力全球领先基础设施建设持续完善吸引外资政策不断优化投资阿联酋风险提示第四章：税收概览第五章：生产要素及生活成本商业空间人力成本融资环境生活支出第六章：普华永道助力中国企业“出海”普华永道中国企业全球化战略布局与执行赋能服务普华永道全球中国业务网络普华永道在中东38394041424345495051525355566162阿联酋：经济转型带来多元化投资机遇3复杂的地缘政治正在不断重塑世界商业格局。面临全球经济增速放缓、国内市场竞争加剧的压力，“出海”已经成为中国企业的共性选择，同时也是其进一步成长为具有全球竞争力跨国公司的重要突破口。自1984年建交以来，中国与阿联酋双边关系蓬勃发展，经贸合作不断深化。中国企业在阿联酋的投资领域不断拓宽，从传统的能源、基建逐步扩展到高科技、数字经济、绿色经济等新兴领域。全面了解目标国的经济与产业发展机遇，深度研判目标国营商环境和潜在投资风险，是企业“出海”必须要做的功课。普华永道中国全球跨境服务团队深谙企业所需，重磅推出以“谱出海华章，咏智赢之道”为主题的中国企业“出海”系列研究报告。本篇是该系列的首份报告，聚焦中东地区的重要国家阿联酋，内容主要覆盖阿联酋经济深度转型带来的多元化投资机遇、营商环境以及财税政策等投资者关心的内容。希望本报告可以为有志于投资阿联酋的企业提供参考。同时，诚挚欢迎广大读者不吝赐教，提出宝贵的意见和建议，让本系列报告日臻完善，持续为每一位开拓者赋能添翼。蔡凌普华永道全球跨境服务中国主管合伙人前言阿联酋：经济转型带来多元化投资机遇4执行概要多元化产业投资机遇阿联酋不断推进经济多元化战略，非石油产业呈现出巨大的发展潜力和投资机遇。在能源领域，石油产业继续担当支柱产业，光伏和氢能产业则有望成为中东和北非地区可再生能源发展的领头羊。数字化技术不断深入赋能制造业，国家工业战略“3,000亿迪拉姆行动”预计将产生816.6亿美元的工业产值。迪拜和阿布扎比将巩固其在全球金融中心的地位，银行业、保险业、资管和金融科技行业将迎来发展良机。旅游业也是阿联酋经济转型的重要驱动力，政府计划2031年旅游业对GDP的贡献达到1,225亿美元。年轻消费群体为阿联酋电商产业的高速发展持续增添动力，多家机构预测阿联酋电商市场将保持较高增速。经济深度转型阿联酋是阿拉伯国家第二大经济体，全球第27大经济体，2023年GDP达5,141亿美元，同比增长3.6%。国际货币基金组织、世界银行和阿联酋中央银行对该国2024年GDP增长的预测分别为4%、3.9%和4%。2025和2026年，阿联酋经济将继续保持良好增速。2023年流入阿联酋的外国直接投资（FDI）为307亿美元，同比增长35%。阿联酋的全新引资战略《国家投资战略2031》计划到2031年将外国直接投资增至3,540亿美元。2023年，阿联酋货物和服务进口额达到4,822亿美元，同比增长12.6%。中阿经贸关系也在不断深化。中国是阿联酋第一大贸易伙伴，阿联酋连续多年是中国在阿拉伯地区第一大出口市场、第一大投资目的地和第二大贸易伙伴。阿联酋：经济转型带来多元化投资机遇5营商环境及投资风险阿联酋的营商环境在全球排名靠前，投资环境竞争力较高，投资风险相对较低。世界银行发布的《全球营商环境报告2020》显示，阿联酋在全球190个经济体中排名第16位。Coface集团、安联保险集团等多家主流国别风险研究机构认为阿联酋投资风险较低。税收阿联酋是一个低税率国家。企业所得税多适用于免税或9%的税率。大多数商品和服务的关税、增值税税率为5%。自2025年1月起，阿联酋对在该国运营的大型跨国公司征收15%的国内最低补充税。生产要素及生活成本在世界银行分类中，阿联酋属于高收入国家，阿联酋的工业用地租金、办公楼租金和生活成本均处于全球较高水平。近年来，随着投资者的不断涌入，阿联酋的土地、薪酬和生活支出呈现出上涨的态势。阿联酋：经济转型带来多元化投资机遇6阿联酋概览阿联酋（全称“阿拉伯联合酋长国”）位于阿拉伯半岛东部，北临波斯湾，地处亚、欧、非三大洲交汇点，地理位置优越，是中东和北非重要的交通及贸易枢纽，也是陆海丝绸之路的交汇点。阿联酋国土面积8.36万平方公里，是由七个酋长国组成的世袭君主制联邦，分别为阿布扎比、迪拜、沙迦、哈伊马角、阿治曼、富查伊拉、乌姆盖万。图表1 阿联酋七个酋长国基本情况酋长国GDP（亿美元）人口（万人）面积（平方公里）代表产业阿布扎比Abu Dhabi3,100（2023年）379（2023年）67,340石油、运输和仓储、金融和保险、建筑、房地产、信息和通信、批发和零售贸易、制造业迪拜Dubai1,176（2023年）366（2023年）4,114批发和零售业、金融和保险业、运输和仓储业、制造业、房地产沙迦Sharjah395（2023年）180（2022年）2,590批发和零售贸易、机动车和摩托车维修、制造业、房地产、建筑业哈伊马角Ras Al Khaimah115（2022年）40（2023年）1,684旅游和酒店业、房地产、制造业、航运和运输服务、金融服务、数字服务阿治曼Ajman98（2023年）50（2017年）260制造业、批发和零售贸易及车辆修理、建筑业富查伊拉Fujairah59（2021年）32（2022年）1,450石油、渔业、农业、采矿和石材加工、港口与航运乌姆盖万Umm AI QaiwainNA1.7（2010年）720渔业、家禽、乳制品数据来源：阿联酋政府官网、商业年度《2022年阿联酋能源转型与可持续发展特别版》阿联酋：经济转型带来多元化投资机遇7第一章经济转型带来多元化投资机遇阿联酋：经济转型带来多元化投资机遇8经济增速可期，非油经济蓬勃发展阿联酋是阿拉伯国家中的第二大经济体，经济总量仅次于沙特阿拉伯。世界银行数据显示，2023年阿联酋GDP达5,141亿美元，是全球第27大经济体。GDP同比增长3.6%，高于全球平均增速，在全球排名前列。图表2 阿联酋主要经济指标主要宏观指标人口：约1,050万GDP： 5,141亿美元（全球排第27）GDP增速：3.6%人均GDP：4.9万美元CPI：1.6%非石油部门GDP贡献率：74.3%外国直接投资（FDI）FDI流量：306.9 亿美元FDI存量：2,249.9亿美元绿地 FDI 项目：1,323个绿地FDI投资额：155.9亿美元基础设施商业海港：12个机场：10座铁路：1,200公里光纤到户普及率：99.3%数据来源：世界银行、国际货币基金组织、联合国贸易